Обмен облигаций на акции проводка

Облигации, выпущенные по номинальной стоимости.

Например, компания «Траст» выпустила 1 января 2015г. 9%-ные облигации на сумму 1,000,000 у.е. сроком на 5 лет. Проценты должны выплачиваться 2 раза в год – 1 января и 1 июля. Облигации выпущены по номинальной стоимости. Запись о выпуске будет выглядеть следующим образом:

Дебет Денежные средства 1,000,000

Кредит Облигации к оплате 1,000,000

Начисление процентов: Сумма процента = Сумма займа ´ Ставка процента ´ Срок

1,000,000 ´ 0.09 ´ 1/2 года = 45,000

Дебет Расходы в виде процентов 45,000

Кредит Денежные средства 45,000

Однако, зачастую рыночная и установленная ставки не являются равнозначными. Изменения в рыночной ставке и цене эмиссии связаны между собой. Если рыночная ставка (12%) превышает установленную ставку (9%), тогда цена эмиссии облигации не должна превышать номинальную стоимость, для того чтобы принести инвестору доход, равный рыночной ставке. Инвесторы не желают платить 1,000,000 у.е. номинальной стоимости за облигацию (которая приносит 9%) потому что, конкурирующие долговые свидетельства приносят доход в 12%.

Если рыночная процентная ставка превышает установленную ставку, облигации реализуются со скидкой (ниже номинальной стоимости).

В вышеуказанном примере инвестор хочет получить 12 % доход на вложенные средства. В течение срока обращения облигации он будет получать каждые полгода, т.е. 10 периодов по 45,000 у.е., а также 1,000,000 у.е. через 5 лет при погашении долга. Если эти выплаты продисконтировать по рыночной ставке, можно найти цену реализации облигации:

Расчет цены реализации: ТС6 %, 10 (1,000,000 * 0.5584) + ТСА 6 %, 10 (45,000 * 7.3601)

= 558,400 + 331,205 = 889,605

Отражение продажи облигаций со скидкой:

Дебет Денежные средства 889,605

Дебет Отсроченная скидка по облигациям 110,395

Кредит Облигации к оплате 1,000,000

Запись в балансе после выпуска:

Облигации к оплате 1,000,000

Минус непогашенная скидка 110,395

Долгосрочные обязательства 889,605

Счет «Непогашенные скидки по облигациям» является контр пассивным счетом к счету «Облигации к оплате».

Методы списания облигационных скидок и премий.Поскольку расходы по выплате процентов по облигациям необходимо отражать каждый год, облигационная скидка должна быть распределена между годами всего периода, на который выпущены облигации. Существуют два метода списания облигационных скидок:

  • прямолинейный метод (А) и
  • метод эффективной процентной ставки (В).

(А) Прямолинейный метод:

1. Общее число выплат:

Количество выплат в год ´ Срок действия облигаций = 2 ´ 5 = 10.

2. Сумма погашения облигационной скидки при каждой выплате процентов:

Облигационная скидка ¸ Общее количество выплат = 110,395 ¸ 10 = 11,039.5

3. Сумма выплачиваемых процентов:

Номинальная стоимость ´ Номинальная процентная ставка ´ Время

1,000,000 ´ 0.09 ´ 0.5 года = 45,000

4. Итоговая сумма расходов по выплате процентов на день выплаты:

Сумма выплачиваемых процентов + Погашение облигационной скидки

45,000 + 11,039.5 = 56,039.5

При выплате процентов 1 июля бухгалтерская запись выглядит так:

Дебет Расходы в виде процентов по облигациям 56,039.5

Кредит Отсроченная скидка по облигациям 11,039.5

Кредит Денежные средства 45,000

(В) Метод эффективной процентной ставки:

Этот метод предполагает постоянный уровень процента в течение всего срока существования облигации.

Расходы по процентовПроценты к оплате = Сумма амортизации

Балансовая стоимость облигации на начало периода Полугодовые расходы по процентам по ставке 12% (A * 6%) Полугодовые проценты к оплате по ставке 9% (1,000,000*4,5%) Амортизация скидки (В — С) Оставшаяся сумма скидки на конец периода
А В С D E
        110,395
889,605 53,376 45,000 8,376 102,019
897,981 53,879 45,000 8,879 93,140
906,860 54,412 45,000 9,412 83,728
926,248 55,575 45,000 10,575 73,752
936,823 56,209 45,000 11,209 63,177
948,032 56,882 45,000 11,882 51,968
959,914 57,595 45,000 12,595 40,086
972,509 58,351 45,000 13,351 27,491
985,860 59,140 45,000 14,140
1,000,000        

Если установленная процентная ставка превышает рыночную ставку, тогда облигации продаются с премией (выше номинальной стоимости). В этом случае, облигации предлагают установленную ставку выше рыночной ставки, делая их при этом более заманчивыми. Цена облигаций возрастает до тех пор, пока доход начнет снижаться по отношению к рыночной ставке. Премия списывается в течение периода облигационного займа на счета процентного дохода.

Реализация облигаций в период между выплатами процентов

В этом случае инвестор, приобретая облигацию в период между выплатами процентов, оплачивает текущую стоимость облигации между последней датой платежа по процентам и датой реализации облигации.

Пример:12 % облигация на 1,000,000 у.е., проценты по которой выплачиваются 2 раза в год 1 января и 1 июля, была выпущена 1 мая по рыночной процентной ставке 12 %. Инвестор должен заплатить эмитенту 1,000,000 плюс проценты за 4 месяца.

1 мая Дебет Денежные средства 1,040,000

Кредит Прочие обязательства 40,000

Кредит Облигации к оплате 1,000,000

Затем по наступлению срока следующей выплаты процентов, инвестор получит сумму по процентам за весь период. Таким образом, проценты, оплаченные инвестором при приобретении облигаций, будут ему возвращены, когда наступит день выплаты процентов эмитентам:

1 июля Дебет Расходы по процентам 20,000

Дебет Прочие обязательства 40,000

Кредит Проценты к оплате 60,000

Изъятие облигаций.На момент погашения облигациибалансовая стоимость долга должна равняться номинальной. Тогда при изъятии делается проводка:

Дебет Облигации к оплате 1,000,000

Кредит Денежные средства 1,000,000

Иногда компании временно выкупают свои облигации. Собственные выкупленные облигации должны отражаться по номинальной стоимости на контр счете к счету «Облигации к оплате». Если потом эти облигации ликвидируются, контр счет закрывается, и «Облигации к оплате» уменьшается.

Выкуп облигаций до срока погашения.Если компания решила досрочно погасить долговое обязательство, необходимо определить балансовую стоимость облигации на дату погашения, т.е. самортизировать премию или скидку. Разница между выплаченной суммой и балансовой стоимостью облигации должна быть отражена в балансе как прибыль или убыток от досрочного погашения долга в разделе финансовой деятельности.

Перевод облигаций в акции.Облигации, которые можно обменять на другие ценные бумаги компании, называются конвертируемыми. Этот обмен проводится по желанию держателя облигации. Условия обмена могут быть включены в облигационный контракт с целью сделать облигацию более привлекательной для покупателя. При обмене облигаций на обыкновенные акции, акции учитываются по текущей стоимостиобмениваемых облигаций, а сами облигации и соответствующие облигационные скидки или премии полностью списываются без фиксирования какого-либо убытка или прибыли.

Пример: компания не выкупила облигации 1 июля 2016г., а по решению акционеров перевела все облигации в обыкновенные акции стоимостью 80 у.е. при условии обмена: одна облигация в 10 000 у.е. на 40 обыкновенных акций. Было обменено 100 облигаций.

Дебет Облигации к оплате 1,000,000

Дебет Отсроченная облигационная премия 14,470

Кредит Простые акции 320,000

Кредит Капитал, внесенный сверх номинала 694,470

При таком обмене (40 акций на одну облигацию) будут выпущены 4,000 акций по номиналу на сумму (4,000 ´ 80) = 320,000.


Практические задания

Задание 10.1.

1. 15 марта 2016г. строительная компания «Стронгаз» объявляет о выплате дивидендов на сумму 500,000 у.е.

(a) Отразите операцию на момент объявления дивидендов.

(b) Отразите операцию на момент выплаты дивидендов.

2. Компания «Сергей Ризот» (курорт) выплачивает водителям автобусов, привозящих к ним клиентов, комиссионные в размере 5% выручки, полученной от клиентов. В августе выручка, полученная от этих клиентов, составила 220,000 у.е. Компания производит оплату водителям в последующем месяце. Отразите операцию, необходимую для учета обязательств по комиссионным на 31 августа.

3. Компьютерная компания «Компьютер Виз» направила своего лучшего продавца, Олега, на семинар, где он мог бы встретиться с клиентами, и в качестве аванса на командировочные расходы выдала ему 20,000 у.е. Олег, любитель хорошо провести время на семинарах, тратит все выданные деньги плюс 2,000 у.е. из своего кармана. На работу он возвращается в последний день месяца, у него очень болит голова, но президент компании хочет с ним встретиться немедленно. Президент согласен с тем, чтобы компенсировать Олегу все потраченные деньги, так как его командировка уже помогла реализовать много товаров. Однако, в тот же день на проверку авансового отчета и всех приложенных к нему расходных документов, а также на выдачу компенсации времени не остается, поскольку Олег собирается раньше уйти с работы и купить аспирин от головной боли. Отразите операцию по корректировке аванса, расходов и компенсации, причитающейся Олегу.

Задание 10.3.

Консервная компания «Клифф» получила кредит в банке в размере 2,500,000 у.е. для покупки новой консервирующей машины. В качестве обеспечения кредита банк захотел иметь саму машину и право на удержание ТМЗ компании «Клифф». Срок погашения векселя – 5 лет при стоимости капитала 20 % годовых. Каждый год компания должна выплачивать по 500,000 у.е.

Облигации, выпущенные по номинальной стоимости.

основной суммы плюс проценты за год. Договор с банком содержит условие, в соответствии с которым весь кредит должен быть сразу возвращен в том случае, если коэффициент текущей ликвидности компании опустится ниже 2.0. Кредит был получен 10 ноября 2015г.

На момент составления договора компания «Клифф» имела текущие активы на 25,000,000 у.е., долгосрочные и прочие активы на 15,000,000 у.е., текущие обязательства на 12,000,000 у.е., и долгосрочные и прочие обязательства на 18,000,000 у.е.

  1. Какая сумма этого долга должна быть отражена как текущее обязательство в бухгалтерском балансе 31 декабря 2015г.?
  2. Какая сумма этого долга должна быть отражена как долгосрочное обязательство в бухгалтерском балансе 31 декабря 2015г.?

Так как компания была очень прибыльной и у нее было много денежных средств, руководство компании решило еще более увеличить прибыль путем вложения крупных инвестиций в долгосрочные ценные бумаги.

В июне 2016г. главный бухгалтер компании «Клифф» определяет, что в результате этих инвестиций, имелись в наличии текущие активы на 20,000,000 у.е., долгосрочные и прочие активы на 24,000,000 у.е., текущие обязательства на 12,800,000 у.е., долгосрочные и прочие обязательства на 21,000,000 у.е.

Должен ли главный бухгалтер отразить в бухгалтерском учете результаты проведенного анализа финансовых показателей? Если да, то какую?

Рекомендуемые страницы:


Воспользуйтесь поиском по сайту:

Поиск Лекций

Типовые проводки по учету продажи ценных бумаг (ЦБ)

Способ оценки по средней первоначальной стоимости.

Стоимость списываемых ценных бумаг определяется путем умножения количества выбывающих ценных бумаг на среднюю первоначальную стоимость одной ценной бумаги данного вида.

Средняя первоначальная стоимость одной ценной бумаги данного вида рассчитывается как частное от деления стоимости ценных бумаг на их количество, соответственно складывающихся

Данные приводятся по одному виду ценных бумаг (табл.)

Дата   Приход Расход Остаток
    Кол-во Цена за ед., руб. Сумма руб. Кол-во Цена за ед., руб. Сумма, руб. Кол-во Цена за ед., руб. Сумма, руб.
Остаток на 1 -е чис­ло месяца 100 000            
10-е 50 000          
15-е 66 000          
20-е 96 000            
Итого   212 000   ?   ?
ВСЕГО   312 000   ?   ?

Учет инвестиций в акции

из стоимости и количества по остатку на начало месяца и по поступившим ценным бумагам в этом месяце.

1) Средняя первоначальная стоимость одной ценной бумаги:

(100 000 руб. + 50 000 руб. + 66 000 руб. + 96 000 руб.) : 290 = 1075,86 руб.

2) Стоимость остатка ценных бумаг на конец месяца: 130 х 1075,86 руб. = 139 862 руб.

3) Стоимость выбывающих ценных бумаг:

312 000 руб. — 139 862 руб. = 172 138 руб., или 160 х 1075,86 руб. = 172 138 руб.

Способ ФИФО.

Оценка ценных бумаг при способе ФИФО основана на допущении, что они продаются в течение месяца в последовательности их поступления. Оценка ценных бумаг, находящихся в остатке на конец месяца, производится по фактической стоимости последней по времени приобретения, а в стоимости продажи – учитывается стоимость ранних по времени приобретения ценных бумаг.

1) Стоимость остатка ценных бумаг на конец месяца, исходя из стоимости последних закупок: (80×1200) + (50×1100 руб.) = 151 000 руб.

2) Стоимость выбывающих ценных бумаг: 312 000 руб. — 151 000 руб. = 161 000 руб.

3) Стоимость единицы выбывающих ценных бумаг: 161000 руб. : 160 = 1006,25 руб.

БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ ФИНАНСОВЫХ ВЛОЖЕНИЙ

Для учета наличия и движения инвестиций организации в государственные ценные бумаги, акции, облигации, в уставные капиталы других организаций, а также предоставленных другим организациям займов используют счет 58 «Финансовые вложения». Счет активный, сальдовый.

По дебету счета 58 отражают финансовые вложения, осуществленные организацией, в корреспонденции:

Д-т 58 К-т 51, 52, 91, 90.

По кредиту счета 58 отражают погашение (выкуп) и продажу ценных бумаг в корреспонденции: Д-т 91 К-т 58, а также возврат займов в корреспонденции: Д-т 51,52 К-т 58.

Для учета затрат по приобретению финансовых вложений используют либо отдельный субсчет к счету 58 «Финансовые вложения», либо субсчет к счету 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» – 76/8 «Расчеты по приобретению ценных бумаг», с последующим оприходованием финансовых вложений непосредственно на счет 58 (при условии перехода права собственности на ценные бумаги).

— При предварительной оплате расходов по приобретению ценных бумаг в учете делают записи:

• Д-т 76, субсчет 8 «Расчеты по приобретению ценных бумаг» К-т 51 – на сумму перечисленного аванса;

• Д-т 58 К-т 76, субсчет 8 «Расчеты по приобретению ценных бумаг» – оприходованы ценные бумаги.

— При получении ценных бумаг по договору простого товарищества: Д-т 58 К-т 80.

— При безвозмездном поступлении ценных бумаг на их рыночную стоимость делают запись: Д-т 58 К-т 98/2.

Курсовая разница от дооценки ценных бумаг в связи с изменением курса валюты отражается в виде: Д-т 58 К-т 91.

К счету 58 могут быть открыты следующие субсчета:

• 58/1 «Паи и акции»;

• 58/2 «Долговые ценные бумаги»;

• 58/3 «Предоставленные займы»;

• 58/4 «Вклады по договору простого товарищества».

Аналитический учет финансовых вложений ведут по видам вложений (паи, акции, облигации) и объектам, в которые

осуществлены эти вложения (организациям-продавцам ЦБ, организациям-заемщикам).

При использовании журнально-ордерной формы учета, записи по кредиту счета 58 производят в журнале-ордере № 8. Дебетовые записи отражают в журналах-ордерах № 2, 2/1, 8 в корреспонденции: Д-т 58 К-т 51, 52, 76.

Все ценные бумаги, которые хранятся на предприятии, должны регистрироваться в книге ценных бумаг. Книга должна быть пронумерована, прошнурована, скреплена печатью и подписями руководителя и главного бухгалтера.

УЧЕТ ВЛОЖЕНИЙ В УСТАВНЫЙ КАПИТАЛ ДРУГИХ ОРГАНИЗАЦИЙ

Финансовые вложения в уставный капитал (акции) представляют собой сумму активов, инвестированных в имущество другой организации для обеспечения ее уставной деятельности.

Внести вклад в уставный капитал акционерного общества можно только путем приобретения его акций. В оплату акций можно перечислить деньги либо передать имущество.

Вклады в уставные капиталы акционерных обществ ведут на счете 58, субсчет 1 «Паи и акции», и отражают по дебету счета 58/1 в корреспонденции со счетами денежных средств:

Д-т 58/1 К-т 51, 52.

При внесении вклада в уставный капитал имуществом переданные объекты оцениваются по договорной стоимости (на основе текущих рыночных цен) и отражаются по кредиту счетов 90 «Продажи» и 91 «Прочие доходы и расходы» и дебету этих же счетов – по остаточной стоимости (для основных средств и НМА) и по фактической себестоимости (для товаров и готовой продукции).

Разница дебетового и кредитового оборотов на счетах 90 и 91 отражает первичный финансовый результат вложений в акции.

Если вклад в уставный капитал другой организации осуществляется имуществом, то у передающей стороны будут сделаны следующие записи:

— Д-т 58/1 К-т 90, 91 – отражена сумма вклада в соответствии с учредительным договором;

— Д-т 90 К-т 43, 41 – отражена фактическая себестоимость готовой продукции, товара, переданных в счет вклада в уставный капитал;

— Д-т 02 К-т 01 – списана сумма начисленной амортизации по объекту, переданному в счет вклада в уставный капитал другой организации;

— Д-т 91 К-т 01 – списана остаточная стоимость переданного объекта основных средств;

— Д-т 91 К-т 99 (Д-т 99 К-т 91) – отражен финансовый результат от передачи имущества или:

Д-т 90 К-т 99 (Д-т 99 К-т 90).

Держатели акций получают на них дивиденды, т. е. доход, который выплачивается из прибыли акционерным обществом.

Начисление сумм дивидендов отражается записью:

Д-т 76 К-т 91,

получение дивидендов: Д-т 51 К-т 76.

Если организация, чьи акции (доли) имеет предприятие, ликвидирована, следует сделать проводки:

— Д-т 91 К-т 58/1 – списана учетная стоимость акции (доли) в уставном капитале ликвидированной организации;

— Д-т 01 (10, 41, 51, …) К-т 91 – получены имущество и денежные средства, оставшиеся после ликвидации и распределенные в пользу нашей организации;

— Д-т 91 К-т 99 (Д-т 99 К-т 91) – отражен финансовый результат от списания акций в уставном капитале.

УЧЕТ ФИНАНСОВЫХ ВЛОЖЕНИИ В ЗАЙМЫ

Предоставленные другим организациям займы учитывают на счете 58, субсчет 3 «Предоставленные займы».

По дебету счета 58/3 отражают суммы предоставленных займов с кредита счетов денежных средств проводкой: Д-т 58/3 К-т 51, 52.

По кредиту счета 58-3 отражают суммы возвращенных займов: Д-т 51, 52 К-т 58/3.

Если договором займа было предусмотрено начисление процентов, то проценты по договору включаются в прочие доходы заимодавца и облагаются налогом на прибыль в обычном порядке.

Начисление дивидендов (процентов) по предоставленным займам отражают по дебету счета 76 и кредиту счета 91: Д-т 76 К-т 91.

Уплата процентов по предоставленным заемным средствам заимодавцев, не являющихся кредитным учреждением, должна производиться заемщиком только за счет собственных средств (за счет чистой прибыли).

Доходы, полученные от систематического оказания услуг по передаче в заем финансовых ресурсов, при отсутствии лицензии на осуществление кредитных операций, подлежат обложению НДС, что вытекает из п. 3 ст. 149 НК РФ.

Выдача займов может производиться и не денежными средствами.

Стоимость передаваемого имущества может быть указана прямо в договоре.

После возврата имущества заемщиком заимодавец вправе будет принять к зачету НДС на основании счета-фактуры, полученного от заемщика.

Учет у заимодавца

1. Выдача займа:

· Д-т 58/3 К-т 91, 90 – передано имущество по договору займа;

· Д-т 91, 90 К-т 68 — начислен НДС;

· Д-т 91, 90 К-т 10, 41 – списана фактическая стоимость переданного имущества;

· Д-т 76 К-т 91, 90 – начислены проценты по займу.

2. Возврат займа:

· Д-т 10, 41 К-т 58/3 – получено имущество, ранее выданное в заем;

· Д-т 19 К-т 58/3 – учтен НДС от стоимости имущества;

· Д-т 68 К-т 19 – НДС принят к зачету.

При поступлении процентов делают проводку:

Д-т 51 К-т 76.

Если заемщик не возвращает в срок сумму займа, то ему предъявляют штрафные санкции и делают запись по дебету счета 76, субсчет 2 «Расчеты по претензиям» и кредиту счета 91 «Прочие доходы и расходы».

Для целей налогообложения сумму причитающихся штрафных санкций включают в состав прочих доходов только по мере их признания заемщиком или присуждения арбитражным судом.

УЧЕТ ЗАТРАТ НА ПРИОБРЕТЕНИЕ ОБЛИГАЦИЙ

Облигации относят к долговым ценным бумагам, и учет их ведут на счете 58, субсчет 2 «Долговые ценные бумаги». Затраты организации на покупку облигаций и других аналогичных ценных бумаг часто не совпадают с их номинальной стоимостью. В этих случаях возникает разница между фактическими затратами (продажной стоимостью) и номинальной стоимостью. Эта разница должна быть самортизирована так, чтобы к моменту наступления срока погашения облигации фактическая стоимость равнялась номинальной.

Согласно Положению о бухгалтерском учете и отчетности разница между суммой фактических затрат на приобретение облигаций и их номинальной стоимостью в течение срока их обращения равномерно (ежемесячно) относится на прочие доходы (расходы).

Если фактическая стоимость облигаций больше номинальной, тогда разницу относят на расходы проводкой: Д-т 91 К-т 58/2, и если стоимость приобретения меньше их номинальной, тогда относят на доходы организации: Д-т 58/2 К-т 91. Таким образом, к моменту погашения фактическая стоимость облигаций достигает номинальной.

УЧЕТ ПРОДАЖИ ЦЕННЫХ БУМАГ

Учет продажи ценных бумаг на фондовых биржах и иным путем ведут на счете 91 «Прочие доходы и расходы».

По дебету этого счета записывают величину фактической балансовой стоимости ценных бумаг в корреспонденции: Д-т 91 К-т 58.

По кредиту отражают выручку от продажи в корреспонденции: Д-т 62, 51 К-т 91.

Финансовый результат от продажи ценных бумаг отражают на счете 91, после сопоставления оборотов разницу списывают на счет 99 «Прибыли и убытки» в корреспонденции:

· прибыль: Д-т 91 К-т 99,

· убытки: Д-т 99 К-т 91.

Согласно Налоговому кодексу операции по продаже ценных бумаг НДС не облагаются.

Типовые проводки по учету продажи ценных бумаг (ЦБ)

Содержание операций Дебет Кредит
Отражена договорная стоимость реализуемых ЦБ
Списание балансовой стоимости проданных ЦБ
Отражены расходы по продаже ЦБ 51, 76
  Списан финансовый результат от продажи:    
прибыль
  убыток

РАСЧЕТЫ С ИСПОЛЬЗОВАНИЕМ ВЕКСЕЛЕЙ

Вексель – это вид ценной бумаги, представляющий собой письменное долговое обязательство, составленное по установленной законом форме, удостоверяющее ничем не обусловленное обязательство векселедателя или иного указанного в векселе плательщика выплатить в установленные сроки денежные средства.

Различают 2 вида векселя:

Простой вексель – письменное долговое денежное обязательство одной стороны уплатить определенную сумму

денег по наступлению срока платежа другой стороне в уплату за продукцию, выполненные работы или оказанные услуги.

Переводной вексель (тратта) – выписывается кредитором и содержит приказ дебитору уплатить указанную в векселе сумму третьему лицу или предъявителю векселя.

С помощью передаточной надписи (индоссамента) вексель может использоваться неоднократно, выполняя функцию кредитно-расчетного документа. Для ускорения процесса оборота средств векселедержатель посредством индоссамента передает вексель банку до наступления срока платежа и получает вексельную сумму за вычетом процента в пользу банка.

Выдача ссуды под вексель:

Д-т 51, 52 К-т 66,67 – на величину полученного кредита.

Д-т 91 К-т 66,67 – на сумму процентов за кредит

После оплаты векселя плательщиком делается запись:

Д-т 66, 67 К-т 62 – векселя полученные.

Если плательщик по векселю не выполняет в установленный срок своих обязательств, векселедержатель обязан возвратить деньги, полученные от банка:

Д-т 66, 67 К-т 51.

©2015-2018 poisk-ru.ru
Все права принадлежать их авторам. Данный сайт не претендует на авторства, а предоставляет бесплатное использование.
Нарушение авторских прав и Нарушение персональных данных

Облигации, выпущенные по номинальной стоимости.

Например, компания «Траст» выпустила 1 января 2015г. 9%-ные облигации на сумму 1,000,000 у.е. сроком на 5 лет. Проценты должны выплачиваться 2 раза в год – 1 января и 1 июля. Облигации выпущены по номинальной стоимости. Запись о выпуске будет выглядеть следующим образом:

Дебет Денежные средства 1,000,000

Кредит Облигации к оплате 1,000,000

Начисление процентов: Сумма процента = Сумма займа ´ Ставка процента ´ Срок

1,000,000 ´ 0.09 ´ 1/2 года = 45,000

Дебет Расходы в виде процентов 45,000

Кредит Денежные средства 45,000

Однако, зачастую рыночная и установленная ставки не являются равнозначными. Изменения в рыночной ставке и цене эмиссии связаны между собой. Если рыночная ставка (12%) превышает установленную ставку (9%), тогда цена эмиссии облигации не должна превышать номинальную стоимость, для того чтобы принести инвестору доход, равный рыночной ставке. Инвесторы не желают платить 1,000,000 у.е. номинальной стоимости за облигацию (которая приносит 9%) потому что, конкурирующие долговые свидетельства приносят доход в 12%.

Если рыночная процентная ставка превышает установленную ставку, облигации реализуются со скидкой (ниже номинальной стоимости).

В вышеуказанном примере инвестор хочет получить 12 % доход на вложенные средства. В течение срока обращения облигации он будет получать каждые полгода, т.е. 10 периодов по 45,000 у.е., а также 1,000,000 у.е. через 5 лет при погашении долга. Если эти выплаты продисконтировать по рыночной ставке, можно найти цену реализации облигации:

Расчет цены реализации: ТС6 %, 10 (1,000,000 * 0.5584) + ТСА 6 %, 10 (45,000 * 7.3601)

= 558,400 + 331,205 = 889,605

Отражение продажи облигаций со скидкой:

Дебет Денежные средства 889,605

Дебет Отсроченная скидка по облигациям 110,395

Кредит Облигации к оплате 1,000,000

Запись в балансе после выпуска:

Облигации к оплате 1,000,000

Минус непогашенная скидка 110,395

Долгосрочные обязательства 889,605

Счет «Непогашенные скидки по облигациям» является контр пассивным счетом к счету «Облигации к оплате».

Методы списания облигационных скидок и премий.Поскольку расходы по выплате процентов по облигациям необходимо отражать каждый год, облигационная скидка должна быть распределена между годами всего периода, на который выпущены облигации. Существуют два метода списания облигационных скидок:

  • прямолинейный метод (А) и
  • метод эффективной процентной ставки (В).

(А) Прямолинейный метод:

1. Общее число выплат:

Количество выплат в год ´ Срок действия облигаций = 2 ´ 5 = 10.

2. Сумма погашения облигационной скидки при каждой выплате процентов:

Облигационная скидка ¸ Общее количество выплат = 110,395 ¸ 10 = 11,039.5

3. Сумма выплачиваемых процентов:

Номинальная стоимость ´ Номинальная процентная ставка ´ Время

1,000,000 ´ 0.09 ´ 0.5 года = 45,000

4. Итоговая сумма расходов по выплате процентов на день выплаты:

Сумма выплачиваемых процентов + Погашение облигационной скидки

45,000 + 11,039.5 = 56,039.5

При выплате процентов 1 июля бухгалтерская запись выглядит так:

Дебет Расходы в виде процентов по облигациям 56,039.5

Кредит Отсроченная скидка по облигациям 11,039.5

Кредит Денежные средства 45,000

(В) Метод эффективной процентной ставки:

Этот метод предполагает постоянный уровень процента в течение всего срока существования облигации.

Расходы по процентовПроценты к оплате = Сумма амортизации

Балансовая стоимость облигации на начало периода Полугодовые расходы по процентам по ставке 12% (A * 6%) Полугодовые проценты к оплате по ставке 9% (1,000,000*4,5%) Амортизация скидки (В — С) Оставшаяся сумма скидки на конец периода
А В С D E
        110,395
889,605 53,376 45,000 8,376 102,019
897,981 53,879 45,000 8,879 93,140
906,860 54,412 45,000 9,412 83,728
926,248 55,575 45,000 10,575 73,752
936,823 56,209 45,000 11,209 63,177
948,032 56,882 45,000 11,882 51,968
959,914 57,595 45,000 12,595 40,086
972,509 58,351 45,000 13,351 27,491
985,860 59,140 45,000 14,140
1,000,000        

Если установленная процентная ставка превышает рыночную ставку, тогда облигации продаются с премией (выше номинальной стоимости). В этом случае, облигации предлагают установленную ставку выше рыночной ставки, делая их при этом более заманчивыми. Цена облигаций возрастает до тех пор, пока доход начнет снижаться по отношению к рыночной ставке. Премия списывается в течение периода облигационного займа на счета процентного дохода.

Реализация облигаций в период между выплатами процентов

В этом случае инвестор, приобретая облигацию в период между выплатами процентов, оплачивает текущую стоимость облигации между последней датой платежа по процентам и датой реализации облигации.

Пример:12 % облигация на 1,000,000 у.е., проценты по которой выплачиваются 2 раза в год 1 января и 1 июля, была выпущена 1 мая по рыночной процентной ставке 12 %. Инвестор должен заплатить эмитенту 1,000,000 плюс проценты за 4 месяца.

1 мая Дебет Денежные средства 1,040,000

Кредит Прочие обязательства 40,000

Кредит Облигации к оплате 1,000,000

Затем по наступлению срока следующей выплаты процентов, инвестор получит сумму по процентам за весь период. Таким образом, проценты, оплаченные инвестором при приобретении облигаций, будут ему возвращены, когда наступит день выплаты процентов эмитентам:

1 июля Дебет Расходы по процентам 20,000

Дебет Прочие обязательства 40,000

Кредит Проценты к оплате 60,000

Изъятие облигаций.На момент погашения облигациибалансовая стоимость долга должна равняться номинальной. Тогда при изъятии делается проводка:

Дебет Облигации к оплате 1,000,000

Кредит Денежные средства 1,000,000

Иногда компании временно выкупают свои облигации. Собственные выкупленные облигации должны отражаться по номинальной стоимости на контр счете к счету «Облигации к оплате». Если потом эти облигации ликвидируются, контр счет закрывается, и «Облигации к оплате» уменьшается.

Выкуп облигаций до срока погашения.Если компания решила досрочно погасить долговое обязательство, необходимо определить балансовую стоимость облигации на дату погашения, т.е. самортизировать премию или скидку. Разница между выплаченной суммой и балансовой стоимостью облигации должна быть отражена в балансе как прибыль или убыток от досрочного погашения долга в разделе финансовой деятельности.

Перевод облигаций в акции.Облигации, которые можно обменять на другие ценные бумаги компании, называются конвертируемыми. Этот обмен проводится по желанию держателя облигации. Условия обмена могут быть включены в облигационный контракт с целью сделать облигацию более привлекательной для покупателя. При обмене облигаций на обыкновенные акции, акции учитываются по текущей стоимостиобмениваемых облигаций, а сами облигации и соответствующие облигационные скидки или премии полностью списываются без фиксирования какого-либо убытка или прибыли.

Пример: компания не выкупила облигации 1 июля 2016г., а по решению акционеров перевела все облигации в обыкновенные акции стоимостью 80 у.е. при условии обмена: одна облигация в 10 000 у.е. на 40 обыкновенных акций. Было обменено 100 облигаций.

Дебет Облигации к оплате 1,000,000

Дебет Отсроченная облигационная премия 14,470

Кредит Простые акции 320,000

Кредит Капитал, внесенный сверх номинала 694,470

При таком обмене (40 акций на одну облигацию) будут выпущены 4,000 акций по номиналу на сумму (4,000 ´ 80) = 320,000.


Практические задания

Задание 10.1.

1. 15 марта 2016г. строительная компания «Стронгаз» объявляет о выплате дивидендов на сумму 500,000 у.е.

(a) Отразите операцию на момент объявления дивидендов.

(b) Отразите операцию на момент выплаты дивидендов.

2. Компания «Сергей Ризот» (курорт) выплачивает водителям автобусов, привозящих к ним клиентов, комиссионные в размере 5% выручки, полученной от клиентов. В августе выручка, полученная от этих клиентов, составила 220,000 у.е. Компания производит оплату водителям в последующем месяце. Отразите операцию, необходимую для учета обязательств по комиссионным на 31 августа.

3. Компьютерная компания «Компьютер Виз» направила своего лучшего продавца, Олега, на семинар, где он мог бы встретиться с клиентами, и в качестве аванса на командировочные расходы выдала ему 20,000 у.е. Олег, любитель хорошо провести время на семинарах, тратит все выданные деньги плюс 2,000 у.е. из своего кармана. На работу он возвращается в последний день месяца, у него очень болит голова, но президент компании хочет с ним встретиться немедленно. Президент согласен с тем, чтобы компенсировать Олегу все потраченные деньги, так как его командировка уже помогла реализовать много товаров. Однако, в тот же день на проверку авансового отчета и всех приложенных к нему расходных документов, а также на выдачу компенсации времени не остается, поскольку Олег собирается раньше уйти с работы и купить аспирин от головной боли. Отразите операцию по корректировке аванса, расходов и компенсации, причитающейся Олегу.

Задание 10.3.

Консервная компания «Клифф» получила кредит в банке в размере 2,500,000 у.е. для покупки новой консервирующей машины. В качестве обеспечения кредита банк захотел иметь саму машину и право на удержание ТМЗ компании «Клифф». Срок погашения векселя – 5 лет при стоимости капитала 20 % годовых. Каждый год компания должна выплачивать по 500,000 у.е. основной суммы плюс проценты за год. Договор с банком содержит условие, в соответствии с которым весь кредит должен быть сразу возвращен в том случае, если коэффициент текущей ликвидности компании опустится ниже 2.0.

Учет операций с ценным бумагами у инвестора

Кредит был получен 10 ноября 2015г.

На момент составления договора компания «Клифф» имела текущие активы на 25,000,000 у.е., долгосрочные и прочие активы на 15,000,000 у.е., текущие обязательства на 12,000,000 у.е., и долгосрочные и прочие обязательства на 18,000,000 у.е.

  1. Какая сумма этого долга должна быть отражена как текущее обязательство в бухгалтерском балансе 31 декабря 2015г.?
  2. Какая сумма этого долга должна быть отражена как долгосрочное обязательство в бухгалтерском балансе 31 декабря 2015г.?

Так как компания была очень прибыльной и у нее было много денежных средств, руководство компании решило еще более увеличить прибыль путем вложения крупных инвестиций в долгосрочные ценные бумаги.

В июне 2016г. главный бухгалтер компании «Клифф» определяет, что в результате этих инвестиций, имелись в наличии текущие активы на 20,000,000 у.е., долгосрочные и прочие активы на 24,000,000 у.е., текущие обязательства на 12,800,000 у.е., долгосрочные и прочие обязательства на 21,000,000 у.е.

Должен ли главный бухгалтер отразить в бухгалтерском учете результаты проведенного анализа финансовых показателей? Если да, то какую?

Рекомендуемые страницы:


Воспользуйтесь поиском по сайту:

МСФО, Дипифр

Учет приобретения ценных бумаг.

Приобретенные за плату ценные бумаги принимаются к учету по стоимости, обозначенной в договоре. В учете составляются проводки:

Д 76 – перечислены деньги в счет оплаты ценных бумаг

К 51

Д 58 – приняты на баланс ценные бумаги

К 76

Все затраты, сопровождающие приобретение ценных бумаг, также относятся на счет 58:

Д 58 – отражена стоимость услуг, связанных с покупкой ценных бумаг

К 76

Таким образом, на счете 58 образуется первоначальная стоимость ценных бумаг.

Обычно большая часть затрат на покупку ценных бумаг – это деньги, уплаченные продавцу (то есть их непосредственная стоимость). Если сумма остальных затрат составляет менее 5% от этой суммы, то их считают несущественными и отражают как прочие расходы на счете 91:

Д 91 – списаны расходы на покупку ценных бумаг

К 76

Доход по долговым ценным бумагам в виде процентов включается в состав прочих доходов и учитывается на счете 91.

Д 76 – начислены проценты, подлежащие к получению от эмитента

К 91

Д 51 – получена сумма процентов от эмитента

К 76

Доход по долговым ценным бумагам может быть в виде дисконта, то есть разницы между покупной и номинальной стоимостью. Доход в виде дисконта также относится в состав прочих доходов одним из двух способов:

1 – в момент его фактического получения (при погашении ценных бумаг);

2 – равномерно в течение срока обращения ценной бумаги.

Учет вкладов в уставный капитал.

Согласно законодательству, вклад в уставный капитал может быть внесен как деньгами, так и имуществом (продукцией собственного производства, товарами и пр.). Вклад деньгами оформляется в учете проводкой:

Д 58 – внесены деньги в качестве вклада в уставный капитал

К 51 (50,52)

Имущество вносится в уставный капитал только после проведения его денежной оценки (участниками или независимым оценщиком). Передача имущества в качестве вклада в уставный капитал не облагается НДС. Поэтому, если входной НДС по передаваемому имуществу уже принят к вычету, то его нужно восстановить и заплатить в бюджет. Для этого составляется проводка:

Д 19 – восстановлен НДС по передаваемому имуществу, ранее принятый к вычету

К 68

Д 01 (10,04,41. . . ) – учтен восстановленный НДС в стоимости передаваемого имущества

К 19

При этом по основным средствам нужно восстановить ту сумму НДС, которая приходится на их остаточную стоимость.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *